Börsiteade
EfTEN United Property Fund / EFTEN Capital AS
Kategooria
Juhtkonna vaheteadaanne või kvartaalne finantsaruanne
Kuupäev
31.01.2024 08:05:00
Pealkiri
EfTEN United Property Fund osaku puhasväärtus seisuga 31.12.2023
Teade
EfTEN United Property Fund osaku puhasväärtus (NAV) oli detsembri lõpus 10,57 eurot, alanedes kuuga 0,8%. NAVi langus oli seotud aasta lõpus toimunud fondi investeeringute regulaarse hindamisega Colliers Internationali poolt. Need kajastavad rekordkõrget EURIBORi taset ja ei mõjuta fondi tegelikke rahavooge ega tulu jaotamise võimet. Intressimäärade tõusust tulenev allahindlus jäi hoonete kõrge täituvuse ja fondi suhteliselt suure investeerimata kapitali osakaalu tõttu oluliselt väiksemaks võrreldes enamike teiste Euroopa kinnisvarafondidega. Lisaks kompenseeris ärikinnisvarasse tehtud investeeringute langust fondi Uus-Järveküla elukondliku kinnisvara arendusprojekti väärtuse tõus. Detsembris anti Uus-Järveküla elurajoonis klientidele üle (sõlmiti asjaõiguslepingud) esimesed seitse ridamaja boksi. Rahvusvaheliste finantsaruandluse standardite (IFRS) kohaselt kajastatakse kinnisvara müügist saadav kasum asjaõiguslepingu sõlmimisel. Kokku on jaanuari lõpu seisuga elurajooni arenduses klientidega sõlmitud broneerimis- või võlaõiguslepingud või neile üle antud 70 rida- ja paarismaja boksi. Fondi ärikinnisvara investeeringud säilitasid 2023. aastal positiivse rahavoo, mis võimaldab fondil jätkata regulaarset tulu jaotamist ka 2024. aastal. Hetke seisuga plaanib fondivalitseja eeloleval aastal teha EfTEN United Property Fund'st investoritele kaks väljamakset. Esimese hiliskevadel, kui on laekunud alusfondidest saadavad dividendid ning teise sügisel kui laekuvad laenukapitali vormis tehtud investeeringutest teenitud intressid ja laenude võimalike refinantseerimistega vabanevad täiendavad vahendid. Detailsem EfTEN United Property Fund portfelli ülevaade on leitav fondi kodulehel: https://eftenunitedpropertyfund.ee/fondi-tulemused/ Kristjan Tamla Tegevjuht Tel: 655 9515 E-post: kristjan.tamla@eften.ee (mailto:kristjan.tamla@eften.ee)
Pealkiri
Net asset value of the EfTEN United Property Fund as of 31.12.2023
Teade
The net asset value (NAV) of EfTEN United Property Fund was 10.57 euros at the end of December, decreasing by 0.8% over the month. The decrease in NAV was related to the regular valuation of the fund's investments by Colliers International at the end of the year. The valuation reflects record high EURIBOR levels and does not affect the fund's actual cash flows as well as income distribution capacity. Due to the high occupancy of the buildings and the fund's relatively large share of uninvested capital, the downward valuation from higher interest rates was significantly smaller compared to most other European real estate funds. In addition, the increase in the value of the fund's Uus-Järveküla residential development project compensated for the valuation decrease in commercial real estate. In December, the first seven terraced houses were handed over to clients in the residential area of Uus-Järveküla (real right contracts were concluded). According to the international financial accounting standards (IFRS), the profit from the sale of real estate is recorded at the time of the conclusion of real right contracts. In total, as of the end of January, 70 terraced and semi-detached houses have been booked, sales contracts under the law of obligation have been signed or fully handed over to clients. The fund's commercial real estate investments maintained a positive cash flow in 2023, which allows the fund to continue distributing regular income in 2024. As of now, the fund management company plans to make two distributions to investors from the EfTEN United Property Fund in the coming year. The first in the late spring, when the dividends from the underlying funds have been received, and the second in the fall, when the interest earned from the investments made in the form of loan capital is received and the additional funds will be released by the possible refinancing of the loans. A more detailed overview of EfTEN United Property Fund's portfolio can be found on the fund's website: https://eftenunitedpropertyfund.ee/en/fund-results-2/ Kristjan Tamla Managing Director Phone 655 9515 E-mail: kristjan.tamla@eften.ee (mailto:kristjan.tamla@eften.ee)