Market announcement
Baltic Horizon Fund / Northern Horizon Capital AS
LEI code
5299008IKT93E4SA0G49
Size of the entity
Small undertaking
Economic activities
Financial and Insurance Activities
Industry sector(s)
Management company
Country of registered office
Estonia
General information
Categories
Other corporate action
Unique data record identifier
7127
Submission date and time
25.02.2019 16:50:00
Content of announcement in Estonian
Title
Baltic Horizon Fond – teade osakute mitteavalikest pakkumistest
Message
TEADE EI OLE MÕELDUD AVALDAMISEKS, JAGAMISEKS VÕI EDASTAMISEKS, OSALISELT VÕI
TERVIKUNA, OTSESELT VÕI KAUDSELT, AMEERIKA ÜHENDRIIKIDES, AUSTRAALIAS, KANADAS,
HONGKONGIS, JAAPANIS, UUS-MEREMAAL, SINGAPURIS, LÕUNA-AAFRIKAS VÕI MUJAL, KUS
ANTUD INFO AVALDAMINE VÕI EDASTAMINE EI OLE LUBATAV.
Northern Horizon Capital AS korraldab Baltic Horizon Fondi uute osakute ühe või
mitme mitteavaliku pakkumise märtsis ja aprillis 2019. Mitteavalikud pakkumised
on suunatud institutsionaalsetele investoritele valitud Euroopa riikides.
Uued osakud antakse välja vastavalt 19. veebruari üldkoosolekul vastu võetud
otsusele hinnaga, mis vastab Baltic Horizon Fondi osaku 90 päeva kaalutud
keskmisele hinnale Nasdaq Tallinna börsil, arvutatuna päeval, mis eelneb
vastavalt:
* investoriga märkimislepingu sõlmimise kuupäevale; või
* märkimisperioodi esimesele päevale; või
* märkimiskorralduse kuupäevale.
Uute osakute väljalaskmisest saadavat tulu kasutatakse uuteks investeeringuteks
kinnisvaraobjektidesse. Northern Horizon Capital AS kavatseb uued osakud
noteerida Nasdaq Tallinna ja Nasdaq Stockholmi börsil.
Uued osakuid antakse välja ühes või mitmes osas 2019. aastal, vastavalt Northern
Horizon Capital AS-i otsusele ning uute kinnisvaraobjektide omandamisest
tulenevale finantseerimisvajadusele.
Uued osakud antakse välja mitteavaliku pakkumise raames, s.t. avalikku pakkumist
ei korraldata ning prospekti ei registreerita. Uued osakud esindavad 12-kuulise
perioodi jooksul vähem kui 20% Baltic Horizon Fondi juba kauplemisele võetud
osakute arvust.
Lisainformatsiooni saamiseks palume kontakteeruda:
Tarmo Karotam
Baltic Horizon Fond, fondijuht
E-mail [email protected] (mailto:[email protected])
www.baltichorizon.com (http://www.baltichorizon.com)
Baltic Horizon Fond on registreeritud lepinguline avalik kinnine kinnisvarafond,
mida valitseb alternatiivfondivalitseja Northern Horizon Capital AS.
Avaldamine: GlobeNewswire, Nasdaq Tallinn, Nasdaq Stockholm,
www.baltichorizon.com (http://www.baltichorizon.com)
OLULINE TEAVE:
Teatega ei pakuta ega kutsuta väärtpabereid omandama müüma või omandama ning
lisaks ei toimu müümist jurisdiktsioonides, kus selline pakkumine või omandama
kutsumine oleks enne prospekti registreerimist, ilma seaduses sisalduva erandita
või kvalifikatsioonita ebaseaduslik.
Käesolev teade ei ole väärtpaberite pakkumine Ameerika Ühendriikides.
Väärtpabereid ei ole registreeritud ning neid ei registreerita vastavalt
Ameerika Ühendriikide 1933. aasta väärtpaberite seadusele (sh hilisemad
muudatused; ?Väärtpaberiseadus") või muude Ameerika Ühendriikide osariikide
õigusaktide alusel ja väärtpabereid ei või pakkuda ega müüa, otseselt või
kaudselt, Ameerika Ühendriikides või Ameerika Ühendriikide isikutele või nende
kasuks või arvel, välja arvatud vastavalt vastavale erandi kohaldumisel või
tehingu käigus, millele ei kohaldu Väärtpaberiseaduse registreerimisnõuded.
Käesolev teade ei ole väärtpaberite avalikkusele pakkumine Ühendkuningriigis.
Väärtpaberite pakkumiseks ei registreerita Ühendkuningriigis prospekti. Seetõttu
on käesolev teade suunatud üksnes (i) isikutele, kes asuvad väljaspool
Ühendkuningriiki, (ii) isikutele, kes omavad professionaalselt kogemust
investeerimistegevuses 2000.a finantsteenuste ja turgude seaduse
(finantsturundamine) korraldus 2005 (?Korraldus") artikli 19(5) tähenduses;
(iii) high net worth isikutele Korralduse artikkel 49(2) tähenduses; (iv)
muudele isikutele, kellele võib käesoleva teate kooskõlas õigusaktidega edastada
(kõik need isikud koos nimetatud kui ?õigustatud isikud").
Lisaks, käesolev teade on igal juhul suunatud üksnes neile, kes on ?kutselised
investorid" prospektidirektiivi (2003/71/EC, sh hilisemad muudatused)
tähenduses. Üksnes õigustatud isikutele võimaldatakse ligipääsu ja võimaldatakse
tegeleda investeerimistegevusega, millega käesolev teade seondub. Isikud, kes ei
ole õigustatud isikud, ei tohi käesolevale teatele või selle sisule tugineda.
Content of announcement in English
Title
Baltic Horizon Fund – Notice of Private Placements
Message
NOT FOR RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION, IN WHOLE OR IN PART, DIRECTLY OR INDIRECTLY, IN OR INTO THE UNITED STATES, AUSTRALIA, CANADA, HONG KONG, JAPAN, NEW ZEALAND, SINGAPORE, SOUTH AFRICA OR SUCH OTHER COUNTRIES OR OTHERWISE IN SUCH CIRCUMSTANCES IN WHICH THE PUBLICATION OR DISTRIBUTION WOULD BE UNLAWFUL. Northern Horizon Capital AS will make one or more private placements of new Baltic Horizon Fund units in March and April of 2019. The private placements are aimed at institutional investors in select European countries. The new units will be issued in accordance with a resolution adopted at the general meeting of Baltic Horizon Fund investors on 19 February 2019, at a price corresponding to the weighted average price of Baltic Horizon Fund units on the Nasdaq Tallinn Stock Exchange during the 90 days preceding (as applicable): * the date of concluding a subscription agreement with an investor; or * the first day of the subscription period; or * the date of the subscription order. The proceeds will be used for new investments into real estate properties. Northern Horizon Capital AS plans to list the new units on Nasdaq Tallinn and Nasdaq Stockholm. The new units will be issued on one or on several occasions in 2019, as decided by Northern Horizon Capital AS, based on the funding needs for new acquisitions of real estate properties. The new units will be issued by way of private placement; i.e. no public offering will be made, and no prospectus registered. The new units to be issued represent, over a period of 12 months, less than 20% of the number of Baltic Horizon Fund units already admitted to trading. For additional information, please contact: Tarmo Karotam Baltic Horizon Fund manager E-mail [email protected] (mailto:[email protected]) (mailto:[email protected])www.baltichorizon.com (http://www.baltichorizon.com) Baltic Horizon Fund is a registered contractual public closed-end real estate fund managed by Alternative Investment Fund Manager license holder Northern Horizon Capital AS. Distribution: Nasdaq Tallinn, Nasdaq Stockholm, GlobeNewswire, www.baltichorizon.com (http://www.baltichorizon.com) IMPORTANT INFORMATION: The information contained herein does not constitute an offer to sell or the solicitation of an offer to buy, nor shall there be any sale of, the securities in any jurisdiction in which such offer, solicitation or sale would be unlawful prior to registration, exemption from registration or qualification under the securities laws of any such jurisdiction. This communication does not constitute an offer of securities for sale in the United States. The securities have not been and will not be registered under the U.S. Securities Act of 1933, as amended (the "Securities Act") or under the applicable securities laws of any state of the United States and may not be offered or sold, directly or indirectly, within the United States or to, or for the account or benefit of, U.S. persons except pursuant to an applicable exemption from, or in a transaction not subject to, the registration requirements of the Securities Act. This communication does not constitute an offer of securities to the public in the United Kingdom. No prospectus has been or will be approved in the United Kingdom in respect of the securities. Consequently, this communication is directed only at (i) persons who are outside the United Kingdom, (ii) persons who have professional experience in matters relating to investments falling within Article 19(5) of the Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005 (the "Order"), (iii) high net worth entities falling within Article 49(2) of the Order and (iv) other persons to whom it may lawfully be communicated (all such persons together being referred to as "relevant persons"). In addition, this communication is, in any event only directed at persons who are "qualified investors" pursuant to the Prospectus Directive (2003/71/EC, as amended). Any investment activity to which this communication relates will only be available to, and will only be engaged with, relevant persons. Any person who is not a relevant person should not act or rely on this document or any of its contents.