Börsiteade
AS Pro Kapital Grupp
LEI kood
097900BGM10000061519
Emitendi suuruskategooria
Suur kontsern
Majandustegevusalad
Finants- ja kindlustustegevus
Emitendi registreeritud asukoht
Eesti
Üldandmed
Kategooriad
Muu oluline informatsioon
Teate ID
5666
Manused
Esitamise kuupäev ja aeg
24.08.2016 22:39:42
Teate sisu eesti keeles
Pealkiri
2016 A. II KVARTALI JA 6 KUU KONSOLIDEERITUD VAHEARUANNE (AUDITEERIMATA)
Teade
2016. aasta teises kvartalis jätkas AS Pro Kapital Grupp oma suurima
arendusprojekti, Tallinnas asuva T1 kaubandus- ja meelelahutuskeskuse
ehitustöid ning samuti aktiivseid üüriläbirääkimisi mitmete kohalike ja
välismaiste jaekaubandusettevõtetega. Ettevõte alustas esimese elamuhoone
ehitustöödega Riias Kliversala elamuarendusprojektis ning jätkas ehitustöid
Šaltini? Namai kvartalis Vilniuses ning Tondi Elukvartalis Tallinnas.
Vilniuses on vahearuande avaldamise ajaks ehitatavas K4-1 hoones sõlmitud 36
eelmüügilepingut 44-st korterist. Jätkusid ka projekteerimistööd 2. etapi
elamuhoonetele ehitusloa taotlemiseks, kus vahearuande avaldamise ajaks on
sõlmitud 23 reserveerimiskokkulepet.
Tondi Elukvartali projektis Tallinnas on vahearuande avaldamise ajaks kolm
hoonet valminud ning asjaõiguslepingutega on klientidele üle antud 66 korterit
93-st. Neljandas hoones on sõlmitud 3 eelmüügilepingut 31-st korterist.
Jätkusid Tondi 53 kinnistul asuva ajaloolise kasarmuhoone renoveerimistööd
kontorihooneks ning jätkati projekteerimistöödega veel kahe kasarmuhoone
renoveerimiseks nii kontori- kui eluhooneteks. Aruandeperioodil kehtestas
Tallinna Linnavolikogu ka Tallinna Kalasadama ümbruse detailplaneeringu, mille
kohaselt on Ettevõttel õigus rajada kokku 6-18 elamuhoonet brutomahuga kuni 38
300 m2 ning samuti rekreatsiooniala ja rannapromenaad. Lõpliku
hoonestuslahenduse saamiseks viib Ettevõte läbi avatud arhitektuurikonkursi.
Riias, Kliversala arendusprojektis on 47 korteriga elamu ehitustöödega
alustatud ning vahearuande avaldamise ajaks on sõlmitud eelmüügilepingud 7
korterile. Jätkusid ka Tallinase tn. elamuehitusprojekti projekteerimistööd.
Aruandeperioodil viis Ettevõte läbi kaks võlakirjaemissiooni etappi emiteerides
võlakirju kokku väljalaskehinnaga 16 003 059 eurot. Emissioonist laekuvate
vahenditega finantseeritakse peamiselt Ettevõtte arendusprojekte.
Kontserni 2016. aasta kuue kuu kogukäive oli 8,2 miljonit eurot, kahanedes
võrdlusperioodi suhtes 17% võrra (2015. aasta kuue kuu käive 9,9 miljonit
eurot). Käive vähenes kinnisvaramüügi segmendis, mis maht sõltub uute hoonete
valmimisest, kuna müügitulu kajastatakse asjaõiguslepingute sõlmimise hetkel.
Brutokasumi vähenemine ja võlakirjade emissiooniga seotud kulud mõjutasid ka
netotulemit.
Ärikahjum suurenes kuue kuu jooksul võrdlusperioodi suhtes 0,8 miljoni euro
võrra (188%) ning moodustas kahjumi 1,3 miljonit eurot (2015 6 kuud: 0,4
miljonit eurot ärikahjumit). Teise kvartali ärikahjum oli 0,3 miljonit eurot
(2015 2.kv 0,3 miljonit eurot kasumit). Puhaskahjum kasvas kuue kuu jooksul
võrdlusperioodi suhtes 1,6 miljoni euro võrra (99%), moodustades kahjumi 3,1
miljonit eurot (2015 6 kuud: 1,6 miljonit eurot kahjumit). Teise kvartali
puhaskahjum oli 1,7 miljonit eurot (2015 2.kv: -0,4 miljonit eurot).
Peamised finantsnäitajad
2016 6 kuud 2015 6 kuud 2016 2. kv 2015 2. kv
Käive (tuhat eurot) 8 203 9 894 5 426 6 759
Brutokasum (tuhat eurot) 1 409 2 367 1 146 1 770
Brutokasum, % 17% 24% 21% 26%
Ärikasum/ -kahjum, (tuhat -1 268 -440 -319 282
eurot)
Ärikasum/ -kahjum, % -15% -4% -6% 4%
Puhaskasum/ -kahjum (tuhat -3 149 -1 580 -1 668 -422
eurot)
Puhaskasum/ -kahjum, % -38% -16% -31% -6%
Kasum/ -kahjum aktsia kohta -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
(eurot)
30.06.2016 30.06.2015 31.12.2015
Varad kokku (tuhat eurot) 142 008 128 789 130 356
Kohustused kokku (tuhat eurot) 60 459 45 151 46 892
Omakapital kokku (tuhat eurot) 81 549 83 640 83 464
Võla/omakapitali suhe * 0,74 0,54 0,56
Varade tootlus, % ** -2,3% -1,2% -1,5%
Omakapitali tootlus, % *** -3,8% -1,9% -2,4%
Aktsia puhasväärtus, eurot 1,50 1,55 1,54
****
Konsolideeritud finantsseisundi vahearuanne
tuhandetes eurodes Lisad 30.06.2016 31.12.2015
-----------------------------------------------------------
-----------------------------------------------------------
VARAD
Käibevara
Raha ja raha ekvivalendid 12 642 6 392
Lühiajalised nõuded 1 261 1 608
Varud 11 243 12 438
Müügiks soetatud varad 2 813 0
------------
------------
Käibevara kokku 27 959 20 438
-----------
Põhivara
Pikaajalised nõuded 45 48
Materiaalne põhivara 5 16 849 17 103
Kinnisvarainvesteeringud 6 96 880 92 457
Immateriaalne põhivara 275 277
-----------------------
-----------------------
Põhivara kokku 114 049 109 885
VARAD KOKKU 142 008 130 323
KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL
Lühiajalised kohustused
Lühiajalised laenukohustused 7 11 600 8 004
Ostjate ettemaksed 1 673 1 692
Lühiajalised võlgnevused 3 965 5 103
Maksukohustused 263 264
Lühiajalised eraldised 32 87
-----------------
Lühiajalised kohustused kokku 17 533 15 150
Pikaajalised kohustused
Pikaajalised laenukohustused 7 38 449 27 054
Muud pikaajalised kohustused 640 837
Edasilükkunud tulumaksukohustus 3 469 3 503
Pikaajalised eraldised 368 347
-----------------
-----------------
Pikaajalised kohustused kokku 42 926 31 741
KOHUSTUSED KOKKU 60 459 46 891
Emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital
Aktsiakapital nimiväärtuses* 10 848 10 841
Ülekurss* 1 742 1 669
Kohustuslik reservkapital 1 082 1 082
Ümberhindluse reserv 9 462 9 462
Eelmiste perioodide jaotamata kasum 59 283 60 677
Aruandeperioodi puhaskahjum -3 116 -1 934
-----------------
Emaettevõtte omanikele kuuluv omakapital kokku 79 301 81 797
Mittekontrolliv osalus 2 248 1 635
OMAKAPITAL KOKKU 81 549 83 432
KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL KOKKU 142 008 130 323
Konsolideeritud koondkasumi vahearuanne
tuhandetes eurodes Lisad 2016 6 2015 6 2016 2015
kuud kuud 2.kv 2.kv
--------------------------------------------------------------------------------
------------------------------------------
Äritulud
Müügitulu 8 8 203 9 894 5 426 6 759
Müüdud toodete ja teenuste 9 -6 794 -7 527 -4 280 -4 989
kulu
------------------------------------------
-------------------
Brutokasum 10 1 409 2 367 1 146 1 770
Turustuskulud -202 -293 -85 -194
Üldhalduskulud 11 -2 569 -2 388 -1 388 -1 207
Muud äritulud 152 94 47 49
Muud ärikulud -58 -220 -39 -136
------------------------------------------
-------------------
Ärikasum/ -kahjum -1 268 -440 -319 282
Finantstulud 12 16 9 14 7
Finantskulud 12 -1 883 -1 135 -1 355 -709
------------------------------------------
-------------------
Kahjum enne tulumaksu -3 135 -1 566 -1 660 -420
Tulumaks -14 -14 -8 -2
------------------------------------------
-------------------
Puhaskahjum -3 149 -1 580 -1 668 -422
Emaettevõtte omanikele kuuluv -3 116 -1 703 -1 651 -537
osa
Mittekontrolliv osalus -33 123 -17 115
Kahjum aktsia kohta (euro) 13 -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
Lahustatud kahjum aktsia kohta 13 -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
(euro)
Konsolideeritud rahavoogude vahearuanne
tuhandetes eurodes Lisad 2016 6 kuud 2015 6 kuud 2016 2.kv 2015 2.kv
-------------------------------------------------------------------------
Põhitegevuse rahavood
Aruandeperioodi puhaskahjum -3 149 -1 580 -1 668 -422
Korrigeerimised:
Materiaalse ja immateriaalse põhivara kulum 5 357 331 183 158
Varade õiglase väärtuse muutus 6 0 180 0 180
Finantstulud ja –kulud 12 1 867 1 126 1 341 702
Muud mitterahalised muutused (netosumma) 50 82 21 257
Muutused käibevahendites:
Lühiajalistes nõuetes ja ettemaksetes 349 1 380 -428 976
Varudes 1 194 2 442 1 761 2 390
Kohustustes ja ettemaksetes -1 071 -520 -1 452 60
Eraldistes -34 6 42 3
------------------------------
--------------
Põhitegevuse rahavood kokku -437 3 447 -200 4 304
Rahavood investeerimistegevusest
Materiaalse põhivara soetamine 5 -100 -40 -87 -34
Immateriaalse põhivara soetamine -1 0 0 0
Kinnisvarainvesteeringute soetamine 6 -4 423 -180 -2 653 -112
Muude investeeringute soetamine -2 813 0 -2 813 0
Saadud intressid 16 3 14 1
-------------
-------------
Rahavood investeerimistegevusest kokku -7 321 -217 -5 539 -145
--------------
Rahavood finantseerimistegevusest
Vähemusosaluse suurenemine tütarettevõttes 1 187 0 0 0
Vähemusosaluse väljaostmine -361 0 0 0
Võlakirjade emissioon 15 450 7 000 14 549 7 000
Vahetusvõlakirjade tagasiost -12 -62 0 -62
Saadud laenud 1 554 2 197 765 406
Tagastatud laenud -1 950 -3 705 -1 429 -2 884
Makstud intressid -1 860 -680 -1 291 -95
---------------
---------------
Rahavood finantseerimistegevusest kokku 14 008 4 750 12 594 4 365
----------------
Raha ja raha ekvivalentide muutus 6 250 7 980 6 855 8 524
Raha ja raha ekvivalendid perioodi alguses 6 392 1 881 5 787 1 337
Raha ja raha ekvivalendid perioodi lõpus 12 642 9 861 12 642 9 861
Allan Remmelkoor
Juhatuse liige
Tel. 6144 920
Email: [email protected]
Teate sisu inglise keeles
Pealkiri
CONSOLIDATED INTERIM REPORT FOR II QUARTER AND 6 MONTHS OF 2016 (UNAUDITED)
Teade
During the second quarter of 2016 Pro Kapital continued the construction works
of the new T1 shopping and entertainment centre in Tallinn, which is the
Company´s largest single-object development project. Active negotiations with
several local and international retail operators were carried on. The Company
started construction works in Kliversala residential quarter and continued the
constructing in other two of its residential development projects – Šaltini?
Namai in Vilnius and Tondi Quarter in Tallinn.
In Vilnius by the issuing of the present report 36 presale agreements have been
concluded out of 44 in building K4-1. Projecting works were continued for
obtaining the building licence for the 2nd stage residential buildings, where
23 reservation agreements have been signed.
In Tallinn, Tondi quarter, the Company has completed three apartment buildings
where 66 apartments out of 93 have been handed over to the clients. Presales
have been started also for the 4th building with 3 presale agreements signed.
The construction works were continued for converting a historical barrack on
Tondi 53 land plot into an office building and projecting works for renovating
other two historical barracks into office and residential buildings were
continued. During the reporting period Tallinn City Council established partly
the detail plan of the Tallinna Kalasadam area, according to which the Company
shall have the right to erect 6-18 buildings with gross volume of 38 300 m2
together with the recreational areas and coastal promenade. For the final
architectural solutions an open competition shall be organised by the Company.
In Riga, the construction works for the first residential building in
Kliversala project have been started and 7 presale agreements have been signed
out of 47 flats in total. The projecting works were continued also for Tallinas
Residential Complex.
During the six months the Company completed two tranches of emission of bonds
with the total issue price of 16 003 059 euros. The proceeds are mainly planned
for the development projects of the Company.
Total revenue for six months of 2016 was 8,2 million euros, a decrease of 17%
compared to the reference period (2015 6 months: 9,9 million euros). Revenues
have decreased in real estate segment which is influenced by completion of the
buildings as revenues are recorded at the moment notary deed of sales is
concluded. Decrease in gross profit affected also the net result as well as
increased costs related to new emissions of secured bonds.
Net operating result during six months decreased by 0,8 million euros (188%)
compared to the reference period, totalling to losses of 1,3 million euros
(2015 6 months loss of 0,4 million euros). Net operating result for the second
quarter was loss of 0,3 million euros (2015 Q2: profit 0,3 million euros). Net
result for six months of 2016 has decreased by 1,6 million euros (99%) compared
to the reference period, totalling to losses of 3,1 million euros (2015 6
months loss of 1,6 million euros). Net result for the second quarter was loss
of 1,7 million euros (2015 Q2: -0,4 million euros).
Key financial figures
2016 6M 2015 6M 2016 Q2 2015 Q2
Revenue, th EUR 8 203 9 894 5 426 6 759
Gross profit, th EUR 1 409 2 367 1 146 1 770
Gross profit, % 17% 24% 21% 26%
Operating result, th EUR -1 268 -440 -319 282
Operating result, % -15% -4% -6% 4%
Net result, th EUR -3 149 -1 580 -1 668 -422
Net result, % -38% -16% -31% -6%
Earnings per share, EUR -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
30.06.2016 30.06.2015 31.12.2015
Total Assets, th EUR 142 008 128 789 130 356
Total Liabilities, th EUR 60 459 45 151 46 892
Total Equity, th EUR 81 549 83 640 83 464
Debt/ Equity * 0,74 0,54 0,56
Return on Assets, % ** -2,3% -1,2% -1,5%
Return on Equity, % *** -3,8% -1,9% -2,4%
Net asset value per share, EUR **** 1,50 1,55 1,54
Consolidated interim statements of financial position
in thousands of euros Notes 30.06.2016 31.12.2015
---------------------------------------------------------------
---------------------------------------------------------------
ASSETS
Current Assets
Cash and cash equivalents 12 642 6 392
Current receivables 1 261 1 608
Inventories 11 243 12 438
Assets held for sale 2 813 0
-----------------------
-----------------------
Total Current Assets 27 959 20 438
Non-Current Assets
Non-current receivables 45 48
Property, plant and equipment 5 16 849 17 103
Investment property 6 96 880 92 457
Intangible assets 275 277
-----------------------
Total Non-Current Assets 114 049 109 885
TOTAL ASSETS 142 008 130 323
LIABILITIES AND EQUITY
---------------------------------------------------
Current Liabilities
Current debt 7 11 600 8 004
Customer advances 1 673 1 692
Current payables 3 965 5 103
Taxes payable 263 264
Short-term provisions 32 87
---------------
Total Current Liabilities 17 533 15 150
Non-Current Liabilities
Long-term debt 7 38 449 27 054
Other long-term liabilities 640 837
Deferred income tax liability 3 469 3 503
Long-term provisions 368 347
---------------
Total Non-Current Liabilities 42 926 31 741
TOTAL LIABILITIES 60 459 46 891
Equity attributable to equity holders of the parent
Share capital in nominal value* 10 848 10 841
Paid in capital* 1 742 1 669
Statutory reserve 1 082 1 082
Revaluation reserve 9 462 9 462
Retained earnings 59 283 60 677
Profit (loss) for the period -3 116 -1 934
-----------------
Total equity attributable to equity holders of the parent 79 301 81 797
Non-controlling interest 2 248 1 635
TOTAL EQUITY 81 549 83 432
TOTAL LIABILITIES AND EQUITY 142 008 130 323
Consolidated interim statements of comprehensive income
in thousands of euros Notes 2016 6M 2015 6M 2016 Q2 2015 Q2
---------------------------------------- -----------------
-----------------
------------------
Operating income
Revenue 8 8 203 9 894 5 426 6 759
Cost of goods sold 9 -6 794 -7 527 -4 280 -4 989
-----------------------------------
Gross profit 10 1 409 2 367 1 146 1 770
Marketing expenses -202 -293 -85 -194
Administrative expenses 11 -2 569 -2 388 -1 388 -1 207
Other income 152 94 47 49
Other expenses -58 -220 -39 -136
-----------------------------------
Operating profit/ loss -1 268 -440 -319 282
Financial income 12 16 9 14 7
Financial expense 12 -1 883 -1 135 -1 355 -709
-----------------------------------
Loss before income tax -3 135 -1 566 -1 660 -420
Income tax -14 -14 -8 -2
-----------------------------------
Net loss for the period -3 149 -1 580 -1 668 -422
Equity holders of the parent -3 116 -1 703 -1 651 -537
Non-controlling interest -33 123 -17 115
Earnings per share (EUR) 13 -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
Diluted earnings per share (EUR) 13 -0,06 -0,03 -0,03 -0,01
Consolidated interim statements of cash flows
in thousands of euros Note 2016 2015 016 Q2 2015
6M 6M Q2
--------------------------------------------------------------------------------
---------------
Cash flows from operating activities
Loss for the year -3 149 -1 580 -1 668 -422
Adjustments for:
Depreciation and amortisation of 5 357 331 183 158
non-current assets
Change in fair value of investment 6 0 180 0 180
property
Finance income and costs 12 1 867 1 126 1 341 702
Other non-monetary changes (net amounts) 50 82 21 257
Changes in working capital:
Trade receivables and prepayments 349 1 380 -428 976
Inventories 1 194 2 442 1 761 2 390
Liabilities and prepayments -1 071 -520 -1 452 60
Provisions -34 6 42 3
-------------------------------
Net cash from operating activities -437 3 447 -200 4 304
Cash flows from investing activities
Payments for property, plant and equipment 5 -100 -40 -87 -34
Payments for intangible assets -1 0 0 0
Payments for investment property 6 -4 423 -180 -2 653 -112
Payments for other investments -2 813 0 -2 813 0
Interests received 16 3 14 1
---------------
---------------
Net cash from investing activities -7 321 -217 -5 539 -145
----------------
Cash flows from financing activities
Proceeds from changes in non-controlling 1 187 0 0 0
interests
Payment for purchase of minority -361 0 0 0
shareholding
Proceeds from issue of bonds 15 450 7 000 14 549 7 000
Redemption of convertible bonds -12 -62 0 -62
Proceeds from borrowings 1 554 2 197 765 406
Repayment of borrowings -1 950 -3 705 -1 429 -2 884
Interests paid -1 860 -680 -1 291 -95
Net cash from financing activities 14 008 4 750 12 594 4 365
-------------------------------
Net change in cash and cash equivalents 6 250 7 980 6 855 8 524
Cash and cash equivalents at the beginning of 6 392 1 881 5 787 1 337
the period
Cash and cash equivalents at the end of the 12 642 9 861 12 642 9 861
period
Allan Remmelkoor
Member of the Management Board
Tel.: +372 6144 920
Email: [email protected]