Börsiteade
AS Inbank
LEI kood
2138005M92IEIQVEL297
Emitendi suuruskategooria
Suur kontsern
Majandustegevusalad
Finants- ja kindlustustegevus
Sektor(id)
Krediidiasutus
Emitendi registreeritud asukoht
Eesti
Üldandmed
Kategooriad
Poolaastaaruanne
Teate ID
10514
Manused
Esitamise kuupäev ja aeg
02.08.2023 08:00:00
Teate sisu eesti keeles
Pealkiri
Inbanki 2023. aasta teise kvartali ja 6 kuu auditeerimata majandustulemused
Teade
Inbanki 2023. aasta teise kvartali konsolideeritud puhaskasum oli 2,7 miljonit
eurot, mis on aastatagusega võrreldes 3% rohkem. Esimese poolaasta puhaskasumiks
kujunes 4,5 miljonit eurot, mis on aastatagusega võrreldes 18% vähem.
Omakapitali tootlus oli teises kvartalis 10,2%.
* Inbanki laenude ja renditeenuste portfell kasvas 2022. aasta teise
kvartaliga võrreldes 30% ja ulatus 937,4 miljoni euroni. Hoiuseportfell
kasvas aastaga 36% ja ulatus kvartali lõpu seisuga 965,7 miljoni euroni.
2023. aasta teise kvartali lõpus oli Inbanki varade maht 1,17 miljardit
eurot.
* Teise kvartali müügi kogumaht oli kokku 183,6 miljonit eurot, mis on
aastatagusega võrreldes 31% rohkem ja ligi 30 miljonit eurot rohkem kui
2023. aasta esimeses kvartalis. Kaupmeeste finantseerimislahenduste müük
kasvas 5% ja oli 74,1 miljonit eurot. Toodete lõikes kasvas enim autode
finantseerimine - aasta varasemast 65%, ulatudes 41,9 miljoni euroni.
Rohefinantseerimise müük taastus jõudsalt 27,9 miljoni euroni, mis on 135%
kasv võrreldes 2022. aasta teise kvartali madalseisuga. Ka renditeenuste
müük kasvas aastatagusega võrreldes tugevalt ehk 32% ja ulatus 15 miljoni
euroni, samal ajal suurenes väikelaenu müügimaht 14% ja oli 24,7 miljonit
eurot.
* Teise kvartali lõpus oli Inbankil üle 5400 aktiivse kaupmehe. Aktiivsete
kliendilepingute arv oli 891 000.
Tulemusi kommenteerib Inbanki juhatuse esimees Priit Põldoja:
?Inbanki müügitulemused ületasid taas kord rekordtaseme: Balti riikides
saavutasime kõigi aegade parima müügitulemuse ja ka Poolas taastus müük
tugevalt. Esimesi tulemusi on hakanud andma ka Tshehhi turg. Tänu suurenevale
krediidiportfellile ja rahastamiskulude aeglasemale kasvule saavutas Inbank
rekordilise kvartalitulu 14,9 miljonit eurot. Pärast üsna keerulist 18 kuud, mil
tõusid intressimäärad ja suurenes geopoliitiline ebastabiilsus, on Inbanki
kvartalikasum taas tõusuteel: 2023. aasta teise kvartali kasum oli 2,7 miljonit
eurot. Omakapitali tootluseks kujunes teises kvartalis 10,2%.
Mai lõpus emiteeris Inbank 11,1 miljoni euro väärtuses täiendavatesse esimese
taseme omavahenditesse (AT1) kuuluvaid võlakirju intressimääraga 12%. Emissioon
märgiti peaaegu kahekordselt üle, märkijateks olid 55 eraisikut ja
institutsionaalset investorit. AT1 võlakirjad tugevdavad Inbanki kapitalibaasi
ja meie kapitali adekvaatsus teise kvartali lõpus oli kokku 15,1%.
Inbank sõlmis 2023. aasta juunis lepingu 12,7% lisaosaluse omandamiseks
sõidukite täisteenusrendi ettevõttes Mobire Group. Tehingu tulemusel kuulub
Inbankile nüüd 65,7% ettevõttest. Usume, et autode müügi ja omamise harjumused
muutuvad tulevikus suuresti. Suurendades osalust Mobires, on Inbankil võimalik
neile muutustele otsesemalt kaasa aidata ja seeläbi pakkuda paremaid tooteid
meie arvukatele partneritele ja klientidele.
Tõusvad intressimäärad on viimase 18 kuu jooksul Inbanki finantstulemusi
pärssinud. Sellegipoolest oleme otsustanud jätkata investeeringuid meie
ettevõtte kasvu. Oleme edukalt sisenenud Tshehhi turule ja toome sel aastal
turule mitu uut toodet, sealhulgas mobiiltelefonide, tahvel- ja sülearvutite
ning elektrijalgrataste renditeenuse. Kuigi tegutseme tõsiste turumuutuste ja
enneolematute välissündmuste tingimustes, on see Inbankile 12. järjestikune
kasumlik tegevusaasta.
Oleme siiski jätkuvalt veendunud, et meie toodete ja digitaalsete protsesside
paremus on pikas perspektiivis kõige olulisem konkurentsieelis. Viimase 12 kuu
rekordilise müügi ja turuosa kasvu põhjal tunneme, et Inbanki integreeritud
finantseerimisplatvormi tugevus võimaldab meil saavutada praegustel turgudel
juhtpositsiooni ja samas siseneda ka uutele Euroopa turgudele."
Olulisemad finantsnäitajad 30.06.2023 seisuga ja 2. kvartalis
Varade maht: 1,17 miljardit eurot
Laenuportfell: 937,4 miljonit eurot
Hoiuseportfell: 965,7 miljonit eurot
Omakapital: 106,5 miljonit eurot
Puhaskasum: 2,7 miljonit eurot
Omakapitali puhastootlikkus: 10,2%
Konsolideeritud kasumiaruanne (tuhandetes eurodes)
2. kvartal 2. kvartal
2023 2022 6 kuud 2023 6 kuud 2022
Intressitulu sisemise
intressimäära meetodil 22 986 14 937 43 590 28 758
Intressikulu -10 947 -3 817 -20 326 -6 764
Neto intressitulu 12 039 11 120 23 264 21 994
Komisjoni- ja teenustasutulu 1 205 826 2 328 1 531
Komisjoni- ja teenustasukulu -1 174 -789 -2 213 -1 591
Neto teenustasutulu/kulu 31 37 115 -60
Netokahjum/kasum õiglases
väärtuses kajastatavatelt
finantsvaradelt 23 342 -34 158
Valuutakursi ümberhindluse
kahjumid 205 -226 288 -253
Neto kahjum
finantsinstrumentidelt 228 116 254 -95
Muud põhitegevusega seotud
tulud 9 701 6 746 17 948 12 643
Muud põhitegevusega seotud
kulud -7 128 -4 923 -13 219 -9 035
Neto intressi- ja
teenustasutulu ning muud
tulud ja kulud kokku 14 871 13 096 28 362 25 447
Tööjõukulud -4 134 -3 476 -8 171 -6 748
Turunduskulud -867 -783 -1 665 -1 346
Halduskulud -2 711 -2 071 -5 118 -3 859
Põhivara kulum -1 578 -1 094 -2 972 -2 103
Tegevuskulud kokku -9 290 -7 424 -17 926 -14 056
Kasum enne sidusettevõtete
kasumit ja laenude
allahindluse kulu 5 581 5 672 10 436 11 391
Kasum sidusettevõtetelt 361 -82 394 -140
Laenude allahindluse kulu -3 485 -3 087 -6 614 -5 660
Aruandeperioodi kasum enne
tulumaksu 2 457 2 503 4 216 5 591
Tulumaks 218 108 310 -39
Aruandeperioodi kasum 2 675 2 611 4 526 5 552
Kirjed, mida võib edaspidi
klassifitseerida
kasumiaruandesse
Realiseerumata kursivahed -291 -61 -336 35
Aruandeperioodi koondkasum 2 384 2 550 4 190 5 587
Konsolideeritud finantsseisundi aruanne (tuhandetes eurodes)
30.06.2023 31.12.2022 30.06.2022
Varad
Nõuded keskpankadele 126 344 126 990 79 484
Nõuded krediidiasutustele 9 650 18 345 13 442
Investeeringud võlakirjadesse 31 269 8 415 8 994
Finantsvarad õiglases väärtuses muutustega
läbi kasumiaruande 7 37 153
Laenud ja nõuded 873 513 755 100 673 566
Investeeringud sidusettevõtetesse 209 1 065 816
Müügiootel varad 0 0 4 203
Muud finantsvarad 5 113 3 387 2 350
Materiaalsed varad 62 536 48 533 34 368
Vara kasutusõigus 22 345 23 247 25 354
Immateriaalsed varad 28 318 26 249 24 265
Muud varad 10 504 5 961 6 690
Edasilükkunud tulumaksu vara 3 973 3 166 2 764
Varad kokku 1 173 781 1 020 495 876 449
Kohustised
Klientide hoiused 965 692 828 894 708 727
Finantskohustised õiglases väärtuses
muutustega läbi kasumiaruande 4 0 0
Muud finantskohustised 56 114 55 240 49 417
Tulumaksukohustis 0 0 95
Edasilükkunud tulumaksu kohustis 103 187 73
Muud kohustised 3 583 3 680 2 871
Allutatud võlaväärtpaberid 41 799 30 570 30 540
Kohustised kokku 1 067 295 918 571 791 723
Omakapital
Aktsiakapital 1 026 1 026 997
Ülekurss 31 855 31 855 30 436
Kohustuslik reservkapital 103 100 100
Muud reservid 1 384 1 421 1 782
Jaotamata kasum 72 118 67 522 51 411
Omakapital kokku 106 486 101 924 84 726
Kohustised ja omakapital kokku 1 173 781 1 020 495 876 449
Inbank on Euroopa Liidu panganduslitsentsiga finantstehnoloogiaettevõte, mis
ühendab kaupmehi, tarbijaid ja finantsasutusi järgmise põlvkonna embedded
finance platvormil. Koostöös 5400+ kaupmehega on Inbankil 891 000+ aktiivset
lepingut ja hoiuseid kogutakse kaheksas Euroopa riigis. Inbanki võlakirjad on
noteeritud Nasdaq Tallinna börsil.
Lisainfo:
Merit Arva
kommunikatsioonijuht
[email protected]
+372 553 3550
Teate sisu inglise keeles
Pealkiri
Inbank Unaudited Financial Results for Q2 and 6 Months 2023
Teade
In Q2 2023 Inbank earned a consolidated net profit of 2.7 million euros
increasing 3% year-on-year. The 2023 half-year net profit was 4.5 million euros,
which is 18% less than the year before. The return on equity in Q2 was 10.2%.
* Inbank's loan and subscription portfolio increased by 30% compared to Q2
2022 reaching 937.4 million euros. The deposit portfolio grew 36% and
reached 965.7 million euros by the end of Q2. At the end of Q2 2023,
Inbank's total assets stood at 1.17 billion euros.
* Inbank gross merchandise value (GMV) during the first quarter was 183.6
million euros, which is 31% more than a year ago and nearly 30 million euros
more than during Q1 2023. GMV through our merchant solutions grew by 5%
reaching 74.1 million. The strongest growth was recorded by our car finance
business, where GMV grew 65% to 41.9 million euros. Green finance sales
recovered strongly to 27.9 million euros which is a 135% increase from the
low of Q2 2022. Subscription solutions also showed strong annual growth of
32%, reaching 15 million euros, while direct lending GMV grew 14% and
reached 24.7 million.
* By the end of Q2, Inbank had 5,400 active partners and the number of active
contracts reached 891,000.
Priit Põldoja, Chairman of the Management Board, comments on the results:
'Once again Inbank sales results broke record levels, with the best-ever sales
result in the Baltics and a strong recovery in Poland. We also started to see
some early results from the Czech market. In combination with a growing credit
portfolio and a slower increase in funding costs, Inbank also reached a record
quarterly income of 14.9 million euros. After a rather challenging 18 months of
rising rates and geopolitical instability, Inbank quarterly profit is on the
rise again with 2.7 million euros.
At the end of May, Inbank issued 11.1 million euros of Additional Tier 1 (AT1)
bonds at a 12% interest rate. The issue was nearly twice oversubscribed from the
original target by 55 individual and institutional investors. AT1 bonds
strengthened the Inbank capital base and our total capital ratio at the end of
the second quarter reached 15.1%.
In June 2023, Inbank signed an agreement to acquire an additional 12.7% stake in
the full-service vehicle rental company Mobire Group. As a result, Inbank owns
65.7% of the company. We believe that there will be profound changes in how cars
will be sold and owned in the future. By increasing the stake in Mobire, Inbank
is able to participate in these changes more directly, and therefore offer
better products to our wide range of partners and customers.
The higher interest rate environment has been a headwind for Inbank financial
performance over the last 18 months. Nevertheless, we have chosen to invest in
our growth. We have successfully entered the Czech market and are launching a
range of new products this year, including a subscription service for mobiles,
tablets, laptops and e-bikes. We continue our 12th consecutive year as a
profitable company while navigating severe market changes and unprecedented
external events.
We remain confident that the superiority of our products and digital processes
will provide the biggest competitive advantage over the longer term. Judging by
our record sales and gains in market share during the last 12 months, we feel
that the strength of our embedded finance platform will enable Inbank not only
to win in existing markets but also to challenge new European markets.'
Key financial indicators as of 30.06.2023 and for Q2
Total assets EUR 1.17 billion
Loan and subscription portfolio EUR 937.4 million
Deposit portfolio EUR 965.7 million
Total equity EUR 106.5 million
Net profit EUR 2.7 million
Return on equity 10.2%
Consolidated income statement (in thousands of euros)
Q2 2023 Q2 2022 6 months 2023 6 months 2022
Interest income based on
EIR 22 986 14 937 43 590 28 758
Interest expense -10 947 -3 817 -20 326 -6 764
Net interest income 12 039 11 120 23 264 21 994
Fee and commission income 1 205 826 2 328 1 531
Fee and commission
expenses -1 174 -789 -2 213 -1 591
Net fee and commission
income/expenses 31 37 115 -60
Net gains from financial
assets measured at fair
value 23 342 -34 158
Foreign exchange rate
losses 205 -226 288 -253
Net losses from financial
items 228 116 254 -95
Other operating income 9 701 6 746 17 948 12 643
Other operating expenses -7 128 -4 923 -13 219 -9 035
Total net interest, fee
and other income and
expenses 14 871 13 096 28 362 25 447
Personnel expenses -4 134 -3 476 -8 171 -6 748
Marketing expenses -867 -783 -1 665 -1 346
Administrative expenses -2 711 -2 071 -5 118 -3 859
Depreciations,
amortisation -1 578 -1 094 -2 972 -2 103
Total operating expenses -9 290 -7 424 -17 926 -14 056
Profit before profit from
associates and impairment
losses on loans 5 581 5 672 10 436 11 391
Share of profit from
associates 361 -82 394 -140
Impairment losses on
loans and advances -3 485 -3 087 -6 614 -5 660
Profit before income tax 2 457 2 503 4 216 5 591
Income tax 218 108 310 -39
Profit for the period 2 675 2 611 4 526 5 552
Other comprehensive income that may be
reclassified subsequently to profit or
loss
Currency translation
differences -291 -61 -336 35
Total comprehensive
income for the period 2 384 2 550 4 190 5 587
Consolidated statement of financial position (in thousands of
euros)
30.06.2023 31.12.2022 30.06.2022
Assets
Due from central banks 126 344 126 990 79 484
Due from credit institutions 9 650 18 345 13 442
Investments in debt securities 31 269 8 415 8 994
Financial assets designated at fair value
through profit or loss 7 37 153
Loans and advances 873 513 755 100 673 566
Investments in associates 209 1 065 816
Assets classified as held for sale 0 0 4 203
Other financial assets 5 113 3 387 2 350
Tangible assets 62 536 48 533 34 368
Right of use assets 22 345 23 247 25 354
Intangible assets 28 318 26 249 24 265
Other assets 10 504 5 961 6 690
Deferred tax assets 3 973 3 166 2 764
Total assets 1 173 781 1 020 495 876 449
Liabilities
Customer deposits 965 692 828 894 708 727
Financial liabilities designated at fair
value through profit or loss 4 0 0
Other financial liabilities 56 114 55 240 49 417
Current tax liability 0 0 95
Deferred tax liability 103 187 73
Other liabilities 3 583 3 680 2 871
Subordinated debt securities 41 799 30 570 30 540
Total liabilities 1 067 295 918 571 791 723
Equity
Share capital 1 026 1 026 997
Share premium 31 855 31 855 30 436
Statutory reserve 103 100 100
Other reserves 1 384 1 421 1 782
Retained earnings 72 118 67 522 51 411
Total equity 106 486 101 924 84 726
Total liabilities and equity 1 173 781 1 020 495 876 449
Inbank is a financial technology company with an EU banking licence that
connects merchants, consumers and financial institutions on its next generation
embedded finance platform. Partnering with 5,400+ merchants, Inbank has
871,000+ active contracts and collects deposits across 8 markets in Europe.
Inbank bonds are listed on the Nasdaq Tallinn Stock Exchange.
Additional information:
Merit Arva
Head of Communications
[email protected]
+372 553 3550